da, mora biti 2DD disketa. Ne znam ti reći 100 % sigurno za Windows 7 jer sam ga vrlo kratko koristio - koliko se sjećam, W7 ne čita diskete odnosno možda je potrebno instalirati drajvere za FDD u W7. A inače postupak formatiranja koji si naveo je ispravan (u XP, Vista, 8 i 10).
Evo ti ovaj link, da ti se nađe po potrebi:
https://web.archive.org/web/20150325...s/korg-i3.html